الگوی مثلث در تحلیل تکنیکال

در این مورد قیمت خط حمایت را شکسته و به سرعت سقوط می کند.

الگوی مثلث در تحلیل تکنیکال چیست؟

الگوی مثلث یک الگوی نموداری می‌باشد که از طریق رسم دو خط روند هم‌گرا – که یک محدودهٔ قیمتی را نشان می‌دهد – مشخص می‌شود.

این الگو نشان‌دهندهٔ یک وقفه در روند قیمتی غالب می‌باشد. تحلیل‌گران تکنیکال الگوهای مثلث را در دستهٔ الگوهای ادامه‌دهنده (Continuation Patterns) قرار می‌دهند.

برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد الگوی ادامه دهنده روند می‌توانید از مطلب آموزشی «الگوی ادامه دهنده روند در تحلیل تکنیکال چیست؟» دیدن نمایید.

نکات کلیدی:

• در تحلیل تکنیکال، الگوی مثلث الگوی مثلث در تحلیل تکنیکال یک الگوی ادامه‌دهنده است که در نمودار به‌شکل یک مثلث به‌نمایش درمی‌آید.
• الگوهای مثلث شبیه به الگوی گُوِه (Wedge) و الگوی پرچم سه گوش (Pennant) می‌باشد و می‌تواند در صورت تأیید شدن، یک الگوی ادامه‌دهنده و یا یک الگوی برگشتی قدرتمند به‌شمار بروند.
• سه نوع از الگوهای مثلث، بسته به‌نحوهٔ حرکات قیمتی شکل می‌گیرند که عبارتند از الگوی مثلث صعودی (Ascending Triangle)، الگوی مثلث نزولی (Descending Triangle) و الگوی مثلث متقارن (Symmetrical Triangle).

درک مفهوم الگوی مثلث

الگوی مثلث نام خود را از خطوط روندی گرفته است که در سمت راست این الگو، در یک رأس (Apex) به یکدیگر رسیده و یک گوشه (Corner) را تشکیل می‌دهند.

با اتصال ابتدای خط روند فوقانی به نقطهٔ شروع خط روند زیرین، شاهد شکل‌گیری یک مثلث کامل خواهیم بود. خط روند فوقانی با اتصال قله‌های قیمتی و خط روند زیرین با اتصال کف‌های قیمتی شکل می‌گیرند.

الگوهای مثلثی شبیه به الگوهای گوه (Wedges) و الگوی پرچم سه گوش (Pennant) می‌باشند که آن‌ها نیز جزء الگوهای ادامه‌دهندهٔ محسوب می‌شوند – البته اگر تأیید شوند.

در صورت عدم تأیید، این الگوها می‌توانند به‌عنوان الگوهای قدرتمند بازگشتی عمل کنند. سه نوع معمول از الگوی مثلث – بسته به حرکات قیمتی در نمودار دیده می‌شود – که از آن‌ها می‌توان به الگوی مثلث صعودی، الگوی مثلث نزولی و الگوی مثلث متقارن اشاره کرد.

تحلیل‌گران تکنیکال با استفاده از الگوهای مثلث به بررسی شکست‌های قیمتی (Breakouts) یا شکست‌های کاذب (Fail Breakouts) می‌پردازند.

اگر این شکست‌ها با حجم معاملاتی بالا رخ دهند، می‌توانند نشانه‌هایی از ادامهٔ حرکت روند صعودی و یا نزولی داشته باشند.

البته شکست در خلاف جهت روند قبلی، با حجم معاملاتی بالا، می‌تواند نشان‌دهندهٔ یک بازگشت قیمتی باشد.

برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد شکست قیمتی می‌توانید از مطلب آموزشی «شکست قیمتی در تحلیل تکنیکال چیست؟» دیدن نمایید.

انواع الگوی مثلث

الگوی مثلث صعودی

الگوی مثلث صعودی، یک الگوی شکستی است که زمانی تشکیل می‌شود که قیمت به سطح فوقانی خط روند بالایی، با حجم معاملاتی بالا شکست کند.

این الگو یک الگوی صعودی است. خط روند فوقانی در این الگو باید افقی باشد، که نشان‌دهندهٔ سقف‌های قیمتی در سطحی مشابه می‌باشد.

سطحی که به‌عنوان یک سطح مقاومتی عمل می‌کند. خط روند زیرین باید شیب صعودی داشته باشد، و کف‌های بالارونده (Higher Lows) را به یکدیگر متصل کند.

سرانجام خریداران بازار صبر خود را ازدست‌داده و به سهم در منطقهٔ مقاومتی هجوم می‌آورند که افزایش میزان خرید ناشی از آن باعث ادامهٔ روند صعودی می‌شود.

خط روند فوقانی که پیش‌تر به‌عنوان یک محدودهٔ مقاومتی عمل می‌کرد هم‌اکنون به حمایت جدید تبدیل شده است.

الگوی مثلث نزولی

یک مثلث نزولی، نسخهٔ معکوسی از الگوی مثلث صعودی به‌شمار می‌آید و به‌عنوان یک الگوی شکست به پایین (Breakdown) شناخته می‌شود.

در این الگو خط روند زیرین افقی می‌باشد و نشان‌دهندهٔ کف‌های قیمتی در سطحی مشابه می‌باشد. خط روند فوقانی باید شیب نزولی داشته باشد و سقف‌های قیمتی پایین‌رونده (Lower Highs) را به یکدیگر متصل کند.

شکست به پایین زمانی رخ می‌دهد که قیمت‌ها به سطحی پایین‌تر از سطح خط روند افقی زیرین، که به‌عنوان یک حمایت عمل ‌کرده، حرکت کنند.

در این حالت روند نزولی ادامه پیدا می‌کند. خط روند زیرین، که پیش‌تر به‌عنوان یک محدودهٔ حمایتی عمل می‌کرد هم‌اکنون به یک مقاومت جدید تبدیل‌شده است.

الگوی مثلث متقارن

الگوی مثلث متقارن از دو خط روند صعودی و نزولی تشکیل شده است. همچنان که قیمت به سمت رأس این الگو حرکت الگوی مثلث در تحلیل تکنیکال می‌کند می‌تواند شکست به سمت بالا – و ادامهٔ روند صعودی – یا شکست به سمت پایین – ایجاد یک روند نزولی – انجام دهد.

معامله‌گران باید در هنگام شکست قیمتی به افزایش حجم معاملاتی و حداقل بسته شدن دو کندل در خارج از محدودهٔ الگو توجه کرده تا درگیر شکست کاذب در بازار نشوند.

الگوهای مثلث متقارن معمولاً به‌عنوان الگوهای ادامه‌دهنده عمل می‌کنند، یعنی قیمت تمایل دارد تا این الگو را در جهت روند غالب بشکند.

برای مثال، اگر الگوی مثلث متقارن پس از یک روند صعودی شکل بگیرد، معامله‌گران انتظار خواهند داشت تا قیمت این الگو را به سمت بالا بشکند.

اگر علاقه مند به یادگیری بیشتر در این حوزه هستید می‌توانید از نقشه راهنمای دیجی کوینر به نام «درخت یادگیری» دیدن نمایید که از نقطه ابتدایی تا انتهای مسیر را ریل گذاری کرده است.

شما با مطالعه درخت یادگیری تا حد مطلوبی دانش خود را افزایش داده‌اید اما برای حرفه ای شدن و انجام معاملات در این بازار نیاز به یک راهنمای مجرب و با تجربه دارید.

مجموعه دیجی کوینر بر آن است که با برگزاری کلاس‌های آموزشی تجریبات چند ساله خود را در اختیار هم وطنان عزیز قرار دهد تا در این بحران اقتصادی بتوانند در الگوی مثلث در تحلیل تکنیکال آمد دلاری کسب نمایند. (تاریخ برگزاری کلاس‌ها متعاقبا از طریق وب‌سایت اعلام خواهد شد.)

تیم تحریریه دیجی کوینر

این مقاله به کوشش هیئت تحریریه دیجی کوینر تولید شده است. تک تک ما امیدواریم که با تلاش خود، تاثیری هر چند کوچک در آگاه سازی فعالان حوزه رمز ارزها و بازارهای مالی داشته باشیم.

الگوی مثلث کاهشی؛ قسمت سیزدهم آموزش تحلیل تکنیکال ارزهای دیجیتال

الگوی مثلث کاهشی (Descending Triangle) در روند صعودی و نزولی یک پترن نموداری در تحلیل تکنیکال ارز دیجیتال است که به آموزش آن می‌پردازیم.

در ادامه دوره آموزش رایگان تحلیل تکنیکال ارزهای دیجیتال، به معرفی الگوی مثلث کاهشی (Descending Triangle) می‌پردازیم. این پترن بسیار شبیه به الگوی مثلث افزایشی است که در جلسه پیش به‌طور کامل به آن پرداختیم. به این خاطر، از ذکر مواردی که عینا شبیه به الگوی مثلث افزایشی است، صرف نظر می‌کنیم.

شکل الگوی مثلث کاهشی

الگوی مثلث کاهشی به صورت یک مثلث بوده که ضلع پایینی آن افقی و ضلع بالایی آن یک خط مورب با شیب منفی است.

در مورد الگوی مثلث کاهشی همانند مثلث افزایشی، قیمت می‌تواند این الگو را هم از سمت بالا و هم از سمت پایین بشکند. برای بررسی احتمال شکست الگو (از بالا یا از پایین) به تحقیقات بولکوفسکی مراجعه می‌کنیم. او پس از بررسی 1166 پترن مثلث کاهشی نتیجه گرفت که در 63 درصد مواقع، این الگو به سمت پایین شکسته می‌شود و 37 درصد مواقع این الگو تمایل دارد که به سمت بالا شکسته شود. با تقریب کوچکی می‌توان نتیجه گرفت که:

در الگوی مثلث کاهشی، احتمال شکست رو به بالا 40 درصد و احتمال شکست رو به پایین 60 درصد می‌باشد.

توجه داشته باشید این پترن یک تفاوت با الگوی مثلث افزایشی دارد که در قسمت بررسی درصد خطا به آن اشاره خواهیم کرد.

در مورد روند قیمت هم باید بگوییم این الگو هم در یک روند صعودی و هم در یک روند نزولی ایجاد می‌شود. در مورد نحوه برخورد کندل‌ها با خطوط روند این الگو و شمایل آن، توصیه‌ها کاملا مشابه با مثلث افزایشی است، لذا بهتر است که جلسه قبل را نیز مطالعه نمایید.

مهمترین مسئله در مورد الگوی مثلث کا‌هشی این است که بایستی درون الگو با کندل‌ها پر شوند. در واقع نباید فضای خالی درون پترن وجود داشته باشد. اگر الگوی مثلثی را پیدا کردید که کندل‌ها بیشتر تمایل دارند در نزدیکی یکی از خطوط روند نوسان کنند، بدانید که الگوی مثلث را اشتباه تشخیص داده‌اید.

در تصویر زیر شکل صحیح الگوی مثلث کاهشی را مشاهده می‌فرمایید.

در این مثال همانطور که ملاحظه می‌کنید، تعداد برخورد با خطوط الگو بسیار زیاد است و از طرفی درون پترن با کندل‌ها پر شده و به خوبی قیمت بین خطوط نوسان کرده است. لذا این مثالی از یک الگوی صحیح است.

اعتبار الگوی Descending Triangle

برای بررسی اعتبار الگو به حجم معاملات دقت کنید. در ابتدای تشکیل این الگو، بایستی حجم معاملات بالا بوده و به مرور حجم معاملات کاهش یابد. در حین تشکیل الگو بایستی حجم معاملات نیز کاهش یابد. هنگام شکست، بهتر است خروج از پترن با حجم بالا صورت پذیرد. البته حجم بالای معاملات در هنگام خروج از الگو ضروری نیست اما بهتر است این اتفاق بیافتد.

اعتبار الگو با استفاده از الگوی حجمی

بررسی درصد خطا

در مورد درصد خطای این الگوی نموداری، بایستی 4 حالت زیر را بررسی کنیم. در جلسه قبل و در الگوی مثلث افزایشی این تقسیم‌بندی نیازی نبود، به این دلیل که درصد خطای پترن، در چهار حالت ممکن، یکسان بود. اما در مورد این الگو تفاوت‌های زیادی وجود دارد. لذا بایستی به طور مجزا به بررسی درصد خطای این الگو پرداخته شود.

• حالت 1 – تشکیل مثلث در روند صعودی و شکست رو به بالا
• حالت 2 – تشکیل مثلث در روند نزولی و شکست رو به بالا
• حالت 3 – تشکیل مثلث در روند صعودی و شکست رو به پایین
• حالت 4 – تشکیل مثلث در روند نزولی و شکست رو به پایین

بررسی حالت 1:

این حالت کمترین درصد خطا را داشته و در عین حال بیشترین احتمال در رسیدن به تارگت مثلث را دارد. اگر پیش از تشکیل مثلث کاهشی، روند قیمت صعودی بود و پس از تشکیل الگو، قیمت الگوی مثلث کاهشی را رو به بالا شکست، احتمال خطا 7 درصد و احتمال رسیدن به هدف قیمت (در زیر آموزش داده خواهد شد) 84 درصد است. این حالت، بهترین عملکرد را در میان دیگر حالت‌ها دارد. در صورت مشاهده این حالت می‌توان با ریسک بسیار کمی وارد ترید شد.

بررسی حالت 2:

اگر روند قیمت پیش از تشکیل الگوی مثلث کاهشی، نزولی باشد و پس از تشکیل پترن، قیمت الگوی مثلث کاهشی را رو به بالا بشکند، احتمال خطا 9 درصد و احتمال رسیدن به هدف الگو، 61 درصد است.

بررسی حالت 3:

اگر روند قیمت پیش از تشکیل الگو، صعودی باشد و پس از تشکیل الگو، قیمت، الگو را به سمت پایین بشکند، درصد خطا 16 درصد و احتمال رسیدن به هدف الگو، 54 درصد است.

بررسی حالت 4:

اگر روند قیمت پیش از تشکیل الگوی مثلث کاهشی، نزولی باشد و پس از تشکیل الگو، قیمت، الگوی را به سمت پایین بشکند، احتمال خطا 11 درصد و احتمال رسیدن به تارگت الگو، 50 درصد است.

هدف الگوی مثلث کاهشی

در ادامه این قسمت، به الگوی مثلث در تحلیل تکنیکال محاسبه هدف الگوی مثلث کاهشی می‌رسیم. تا اینجا توانستیم الگوی مثلث کاهشی را تشخیص داده و اعتبار آن را بررسی کنیم. وقتی تمامی شرایط برای ورود مهیا باشد، گام نهایی محاسبه نقطه خروج یا تارگت این الگو است.

برای تعیین تارگت یا هدف پترن، ارتفاع الگوی مثلث را محاسبه کنید، این ارتفاع را به نقطه خروج از الگو اضافه کنید، قیمت بدست آمده تارگت این الگو است. برای زمانی که قیمت به زیر این الگو نفوذ کند، محاسبه تارگت به همین منوال خواهد بود. با این تفاوت که قیمت پس از شکست الگو به اندازه ارتفاع الگو، کاهش قیمت خواهد داد. برای روشن شدن موضوع تصویر زیر را مشاهده کنید.

در جلسه بعد به آموزش الگوی مثلث متقارن می‌پردازیم.

*در صورت داشتن سوال، کاربران می‌توانند آن را در گروه تلگرامی اکسچینو مگ مطرح نمایند.

آموزش الگوی مثلث – تحلیل تکنیکال +فیلم

با الگوی مثلث می‌توانیم تشخیص دهیم سهام رشد الگوی مثلث در تحلیل تکنیکال می‌کند یا نزول. چندین مدل الگوی مثلث وجود دارد. در فیلم زیر یکی از آنها را با هم می‌آموزیم.

دوره آموزش تحلیل تکنیکال

الگوی مثلث، بخشی از دوره تحلیل تکنیکال است. برای آموزش کامل تحلیل تکنیکال، روی تصویر کلیک کنید. این دوره‌ی آموزشی در آموزشگاه تالار بورس برگزار می‌شود.

مثلث های متقارن

اگر شیب قیمتهای سقف و شیب قیمتهای کف به سمت یک نقطه همگرا شوند به صورتیکه شکل مثلث گونه به خود بگیرد، به این نوع الگو مثلث متقارن گویند. آنچه موجب شکل گیری این الگو می شود عدم قدرت کافی خریداران یا فروشندگان در شکل گیری یک روند مشخص است.

به این حالت بازار حالت جمود یا Consolidation می گویند.

در نمودار بالا می بینیم که نه خریداران و نه فروشندگان هیچکدام قادر نیستند که قیمت را به سمت خودشان بکشند. هر چه دوخط به هم نزدیکتر می شوند حرکت ناگهانی بازار نزدیکتر می شود. نمی دانیم این حرکت در چه جهتی خواهد بود و فقط می دانیم که حرکتی در شرف وقوع است. در نهایت یک طرف بازار تسلیم می شود.

بنابراین چگونه می توانیم از این موضوع نفع ببریم؟ ما می توانیم نقطه ورود را در بالای خط بالایی یا زیر خط پایینی قرار دهیم. در اینصورت بازار از هر سمتی حرکتش را شروع کند می توانیم وارد معامله شویم.

در این مثال ما نقطه شروع را در بالای خط فوقانی قرار دادیم و زمان زیادی طول نکشید که بازار حرکت زیبایش را آغاز کرد. اگر یک نقطه ورود دیگر در زیر خط پایینی می گذاشتیم باید به محض وارد شدن به پوزیشن خرید، آن را کنسل می کردیم.

مثلثهای صعودی

این نوع آرایش وقتی اتفاق می افتد که یک سطح مقاومت و یک خط صعودی داشته باشیم. این الگو وقتی شکل می گیرد که خریداران قادر به گذشتن از سطح مشخصی نیستند. در هر حال آنها کم کم قیمت را به بالا سوق می دهند.

در نمودار بالا می بینید که خریداران کم کم قدرتمند می شوند چرا که قیمت کف بالا و بالاتر می رود. آنها به سطح مقاومت فشار وارد می کنند تا اینکه یک راه گریز پیدا می شود. حال سوال این است که بازار به چه سمتی می رود؟ آیا خریداران قادر به شکستن مقاومتی به این قدرت هستند؟

در اکثر کتابهای مربوط به تحلیل تکنیکی مشاهده می شود که در بیشتر مواقع خریداران برنده میدان هستند و مقاومت را می شکنند. اما با توجه به تجربیات در یافته ایم که همیشه اینگونه نیست. گاهی اوقات به قدری سطح مقاومت قوی است که خریداران قدرت کافی برای شکستن ان را ندارند.

از نظر ما مهم نیست که قیمت به چه سمتی می رود. آنچه مهم می باشد این است که قیمتی به هر سمتی برود ما حرکت را خواهیم گرفت. به همین منظور سفارش خود را بالای خط مقاومت و پایین شیب قرار می دهیم.

در این مورد خریداران نبرد را بردند و قیمت همانند موشک به هوا پرتاب شده است!

مثلث های نزولی
همانطور که احتمالاً حدس می زنید مثلث های نزولی نقطه مقابل مثلث های صعودی هستند. در مثلث های نزولی یک شیب نزولی در بالا و یک خط حمایت در پایین قرار دارد که به نظر نمی رسد که قیمت بتواند آن را بشکند.

در نمودار بالا مشاهده می کنید که قیمت کم کم درحال نزول است که به ما می گوید فروشندگان کم کم قدرت را از خریداران می گیرند. بیشتر اوقات قیمت حمایت را می شکند
و به سقوط ادامه می دهد.

در هر حال در بعضی مواقع خط مقاومت به قدری قوی است که قیمت به آن برخورد کرده و برمی گردد و شروع به بالا رفتن می کند.

ما نمی دانیم قیمت به کجا می رود فقط می دانیم که به جایی می رود. در این مورد ما سفارشات ورود را بالای خط بالایی و پایین خط حمایت قرار می دهیم.

در این مورد قیمت الگوی مثلث در تحلیل تکنیکال خط حمایت را شکسته و به سرعت سقوط می کند.

لطفا نظرات خود را راجع به ویدیوی آموزش الگوی مثلث در پایین این صفحه بنویسید.